فیلتر حجم مشکوک نشان دهنده چیست؟ + نحوه استفاده و تشخیص حجم مشکوک در بورس
فیلتر حجم مشکوک یکی از مهمترین ابزارهای معامله گران و سرمایه گذاران محسوب می شود. این ابزار مهم می تواند به سرمایه گذاران و معامله گران این قدرت را بدهد که بتوانند زمان درست ورود به یک سهم یا خروج از آن را تشخیص بدهند. همچنین بهترین فیلتر حجم مشکوک تنها برای بازار بورس ایران کارایی ندارد. این اهرم عملا ابزاری است که در تمامی بازارها کارایی خودش را دارد. اما بیایید کمی بیشتر با این ابزار آشنا شویم و راه استفاده از آن را یاد بگیریم.
ورود یا خروج پول؟ مسئله این است!
برای درک فیلتر حجم مشکوک باید با مفاهیمی مهمی از جمله حجم و ورود و خروج پول آشنا شویم. برای روشن تر شدن قضیه بهتر است از یک مثال استفاده کنیم.
شما تصور کنید که به اندازه قابل توجهی سرمایه دارید. این سرمایه به اندازه ای است که شما می توانید یک شرکت کوچک را بخرید و یا سهام قابل توجهی از یک شرکت بزرگ را برای خود کنید. حال اگر تصمیم بگیرید که این سرمایه را وارد بورس کنید چه اتفاقی رخ می دهد؟
در واقع شما با این حجم از سرمایه گذاری قادر خواهید بود که روند حرکت سهم را کنترل کنید. در واقع سرمایه شما به اندازه ای است که چارت از آن تبعیت می کند. شما با حمایت های خود می تواند سهم را از یک سقوط نجات دهید و با در اختیار داشتن درصد بالایی از برگه های سهام می توانید عملا عامل افزایش تقاضا و در نهایت عامل افزایش قیمت سهم باشید. به همین سادگی شما می توانید سهامداران کوچک را در مسیری که می خواهید قرار حجم مشکوک در بورس دهید و آن ها را مجبور به حرکت های مختلف کنید.
(در ادامه مقاله تاثیرات کد به کد کردن بر قیمت سهم را هم بخوانید)
داستان واقعی امروز در دنیای بورس نیز این چنین است. با این تفاوت که شما آن سهامدار بزرگ و سرمایه دار عظیم نیستید. این بار شما جزو آن سهامداران کوچک هستید که مجبورید بر اساس میل سهامداران بزرگ رفتار کنید. در کلام ساده تر هر سهم شبیه به برکه ای است که در آن یک یا دو نهنگ بزرگ و صد ها ماهی کوچک زندگی می کنند.
نهنگ ها با استفاده از موج هایی در این برکه سعی می کنند ماهی های کوچک را به سمتی هدایت کنند که در نهایت تبدیل به غذای آن ها شوند. در این برکه دو گروه بیشتر نمی توانند زنده بمانند و بزرگ شوند. گروه اول همان نهنگ ها هستند و گروه دوم ماهی های کوچکی هستند که در کنار نهنگ ها حرکت می کنند و رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خود نشان می دهند.
مثل نهنگ ها باشید!
در دنیای بورس و بازارهای سرمایه ای همیشه نهنگ هایی وجود دارد که با ایجاد انواع موج های مختلف سعی دارند ماهی های کوچک را به سمت دلخواه خودشان هدایت کنند. مسلما آن ها دوست ندارند که ماهی های کوچک به آن ها به چسبند و رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خود نشان بدهند. بنابراین نهنگ ها تا می توانند زیرکانه حرکت می کنند و سعی می کنند ماهی ها را فریب بدهند. هر چقدر این فریب موفقیت آمیز باشد عملا غذای بیشتری برای نهنگ ها به وجود می آید.
شما چه بخواهید و چه نخواهید در دسته ماهی های کوچک تر هستید. بنابراین اگر می خواهید زنده بمانید و به سود خوبی برسید باید خودتان را پشت سر نهنگ ها پنهان کنید و رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خودتان نشان دهید. این گونه درصدی از سود حرکت نهنگ ها هم به شما می رسد. اما همانطور که گفتیم سرمایه گذاران بزرگ مسلما دوست ندارند که شما رفتار آن ها را سریع و راحت تشخیص بدهید و خودتان را پشت سر آن ها پنهان کنید. پس به نوعی در بازار رفتار می کنند که عملا کمترین ماهی کوچکی به آن ها بچسبد و با آن ها حرکت کند.
شاید برای شما سوال باشد که این داستان و این شبیه سازی چه ارتباطی با فیلتر حجم مشکوک دارد؟ پاسخ روشن است. فیلتر حجم مشکوک در بورس به نوعی یک ابزار برای تشخیص روند حرکتی نهنگ هاست. در واقع فیلتر حجم مشکوک مهمترین ابزار و مشخص ترین ابزار برای تشخیص حرکت نهنگ هاست. شما حجم مشکوک در بورس با استفاده از این فیلتر می توانید خودتان را به نهنگ ها نزدیک کنید و سعی کنید رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خودتان نشان دهید.
اگر بخواهیم کمی تخصصی تر توضیح بدهیم. فیلتر حجم مشکوک میزان ورود یا خروج پولی را نشان می دهد که نهنگ ها قدرت کنترل آن را در اختیار دارند. اگر این فلیتر نشان دهد که حجم پول بالایی وارد سهم شده است می توان امیدوار بود که نهنگ ها در پی ایجاد حرکت صعودی در سهم هستند و اگر فیلتر حجم مشکوک نشان دهد که حجم پول قابل توجهی از سهم خارج شده است عملا نشان میدهد که نهنگ ها فعلا غذای خودشان را خورده اند و سفره کنار کشیده اند! (در ادامه مقاله فیلتر تیک صعودی در بورس را مطالعه نمایید)
استفاده از فیلتر حجم مشکوک به همین سادگی نیست!
همانطور که گفتیم سرمایه گذاران بزرگ یا همان بازیگران سهم یا بهتر بگوییم همان نهنگ ها دوست ندارند که شما بتوانید رفتار آن ها را تشخیص دهید. هر چقدر رفتار آن ها مشخص تر باشد مسلما تعداد سهامدار کوچک بیشتری کنار آن ها قرار می گیرد.
شما تصور کنید که نهنگ ها بخواهند سهم را خالی کنند و برای مدتی کنار بکشند. اگر این رفتار مشخص و واضح باشد در این صورت چه کسی سهم را می خرد؟ اینجاست که عملا نهنگ ها بی غذا میماند. بنابراین توقع نداشته باشید که با یک فیلتر حجم مشکوک یا با مشاهده چند ورود و خروج پول رفتار بازیگر اصلی سهم را به دست بیاورید.
همانطور که در مثال بالا نیز بیان کردیم، نهنگ ها با ایجاد موج های مختلف سعی می کنند ماهی های کوچک را جا به جا کنند. این موج ها در واقع همان حجم های مشکوک تقلبی است که نهنگ های می سازند تا به واسطه آن بسیاری از سهامداران را گمراه کنند. پس فکر نکنید که فیلتر حجم مشکوک در بورس به همین سادگی ها می تواند مانند جام جهان نما تمام رفتار نهنگ ها را نشان دهد.
اصولا نهنگ ها حجم مشکوک اصلی خودشان را به نحوی وارد سهم می کنند که تقریبا هیچ فیلتر حجم مشکوکی نتواند آن را تشخیص دهد. در واقع حجم مشکوک به میزان حجمی گفته می شود که بیشتر از حجم عادی و معمول باشد. به طور مثال اگر یک نماد به طور میانگین ۱ میلیون برگه سهم در روز معامله دارد، در یک روز ۳ میلیون حجم بخورد، عملا نشان دهنده بروز یک اتفاق در این نماد است.
نهنگ ها، مخصوص آن دسته از نهنگ های فوق حرفه ای معمولا نمی گذارند که این حجم به شکل مشخص و واضحی نشان داده شود. سعی می کنند به نوعی ورود یا خروج پول انجام دهند که در تابلو نشانی از آن نباشد و کمتر کسی بتواند این تغییر را حس کند. از این رو عملا برای تشخیص یک حجم مشکوک نه باید به یک روز معاملاتی اکتفا کرد. معامله گران و سرمایه گذاران حرفه ای معمولا چند روز معاملاتی و یا گاها چند هفته معاملاتی را مورد بررسی قرار می دهند تا ردپای ورود یا خروج پول را پیدا کنند. کل داستان سرمایه گذاری و معامله گری در بورس همین است!
حجم مشکوک چیست؟
زمانی که صحبت از معاملات سهام به میان می‌آید، اصطلاحات مختلفی به گوش می‌خورد که یکی از آنها، حجم مشکوک در بورس است. به عبارت ساده، تعداد معاملات سهام هر نماد در یک بازه زمانی مشخص (مثلا یک روز) را حجم معاملات آن نماد می‌گویند و در شرایطی ممکن است کارشناسان این حجم را غیرواقعی تلقی کنند که در اینصورت حجم مشکوک نامیده میشود.
در سایت شركت مديريت فناوری بورس تهران به آدرس tsetmc.com حجم معاملات نمادهای مختلف به صورت روزانه قابل دسترسی است.
برای آشنایی بیشتر با حجم مشکوک، ابتدا به بررسی دقیق مفهوم حجم در معاملات می‌پردازیم.
مفهوم حجم معاملات
همانطور که میدانید روش‌های مختلفی جهت تحلیل بازار بورس به منظور انجام سرمایه‌گذاری سودده وجود دارد؛ تمامی این روش‌ها از تعدادی پارامتر تشکیل شده اند که در بسیاری اوقات این پارامترها ثابت است و تغییر در روش محاسبه و یا تاکید بر یک پارامتر قوی‌تر میشود.
حجم معاملات نیز یکی از پارامترهایی است که تقریبا در تمامی روش‌های تحلیلی مورد استفاده قرار میگیرد. افرادی که از تکنیک تابلوخوانی برای انجام معامله استفاده میکنند، در واقع با تکیه بر حجم معاملات و همچنین میانگین حجم ماه، معاملات خود را مدیریت میکنند.
یکی دیگر از روش‌هایی که تحلیلگران بازار بورس از آن استفاده میکنند، تحلیل تکنیکال است. در این روش از اندیکاتورهای مختلفی استفاده میشود که گاهی هدف آنها تعیین وضعیت فعلی بازار و گاهی پیش‌بینی وضعیت آینده آن است؛ در تمامی این روش‌ها سه پارامتر بازه زمانی، قیمت سهم و حجم معاملات سهم، بخش مهمی از فرآیند را تشکیل می‌دهند و در واقع حجم معاملات پارامتری است که موجب گسترش و توسعه اندیکاتورهای این روش تحلیلی شده است.
برای آشنایی بیشتر با روش تحلیل تکنیکال میتوانید مقاله تحلیل تکنیکال چیست؟ را مطالعه نمایید.
همچنین از آنجایی که بسیاری از سیستم‌های معاملاتی در دنیا با تکیه بر حجم معاملات گسترش یافته‌اند؛ این پارمتر، خود به اشکال مختلفی مورد بررسی قرار میگیرد و یکی از مهمترین آنها «میانگین حجم ماه» است.
میانگین حجم ماه چیست؟
برای انجام تحلیل بازار، پارامترهایی مانند قیمت، حجم و … به صورت میانگین در یک بازه زمانی خاص مورد بررسی قرار می‌گیرند؛ لذا طبق این تعریف، به میانگین حجم‌هایی که در طول یک ماه کاری معامله شده‌اند، میانگین حجم ماه می‌گویند.
برای محاسبه میانگین حجم ماه، تمامی حجم‌های یک ماه کاری (شامل ۲۱ روز قبل از روز جاری) را با یکدیگر جمع و سپس بر تعداد روز تقسیم میکنند. عدد به‌دست آمده کاربردهای گسترده‌ای در تحلیل بازار و برآورد سوددهی یک سهم دارد که از این دست می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
نقدشوندگی سهم: با استفاده از میانگین حجم ماه، می‌توان میزان نقدشوندگی یک سهم را تخمین زد.
خرید سهام با توجه به نقدشوندگی آن به این معناست که به عنوان مثال: شما قصد خرید ۵۰۰ هزار سهم از نماد «الف» را دارید. اگر حجم معاملاتی این نماد در روز ۱۰۰هزار سهم باشد، انجام این معامله عملا امکان‌پذیر نیست و برای شما نقدشوندگی ندارد؛ اما اگر همین نماد دارای میانگین حجمی ۲۰ملیون سهم در ماه باشد، امکان معامله فراهم شده و این سهام قابلیت نقدشوندگی بالایی دارد.
توجه داشته باشید که نقدشوندگی هر سهم معیار بسیار مهمی در تصمیم‌گیری سرمایه‌گذاران برای خرید به حساب می‌آید.
ورود سرمایه به یک سهم: بالا رفتن حجم معاملات در سهام هر نماد به معنای ورود پول و سرمایه به آن است. این موضوع یکی از مواردی است که سرمایه‌گذاران به آن توجه میکنند. تزریق پول به هر سهام علاوه بر تاثیری که در میزان نقدشوندگی آن دارد، میتواند به معنای رخ دادن تغییرات مثبت در شرکت نیز باشد.
البته درنظر گرفتن این موضوع جهت انجام سرمایه‌گذاری، به تنهایی توصیه نمی‌شود؛ ولی در بحث میانگین حجم ماه، عدد به‌دست آمده میتواند نشان‌دهنده رشد نماد و تزریق پول به آن باشد.
مفهوم حجم مشکوک
حجم معاملات هر نماد با توجه به رخدادهای مختلف، ممکن است مشمول تغییرات مثبت یا منفی شود؛ ولی معمولا سهام شرکت‌ها روند مشخصی را در بازار طی می‌کند.
طبق این تعریف، زمانی‌که حجم معاملات یک نماد به صورت غیرعادی و به یکباره افزایش یابد، اصطلاحا به آن حجم مشکوک می‌گویند.
به عنوان مثال، برای یک نماد به صورت معمول شاهد معامله ۱۰۰هزار سهم در روز بودیم و به یکباره این حجم به یک میلیون در روز افزایش یافته است؛ بدیهی است که این افزایش در یک روز طبیعی نبوده و این نماد با حجم مشکوک معامله روبرو شده است.
حجم مشکوک در بورس غالبا به معنای افزایش حجم معاملات یک نماد است؛ اما کاهش آن نیز به صورت افت قیمت سهم مشاهده شده است. نکته مهم، تحلیل این افت و خیز و بررسی میزان واقعی بودن آن است.
به عبارتی بالا رفتن حجم معاملات یک نماد، به معنای ورود سرمایه‌ای قابل توجه به آن است، حجم مشکوک در بورس این ورود سرمایه در حالت نرمال، از تغییر در روند کار شرکت مذکور در جهتی مثبت نشات میگیرد. اما اگر چنین تغییری اتفاق نیفتاده باشد؛ افزایش قیمت، کاذب تلقی میشود. تشخیص این موضوع باعث انجام یک معامله سودده و یا زیان‌ده خواهد شد.
کاربرد حجم در تحلیل نماد
یکی از فاکتورهای مهم که در تحلیل‌ها و الگوهای نموداری از آن استفاده میشود، حجم معاملات هر نماد است. در نمودارهای تحلیلی به صورت نرمال زمانی که قیمت سهام شرکتی روند صعودی طی می‌کند، همزمان با آن حجم معاملات روند افزایشی دارد.
اما شناسایی سهم خوب در این نمودار چگونه اتفاق می‌افتد؟
فرض کنید در نمودار یک بازه زمانی خاص، نماد «الف» دارای افزایش قیمت ۵ درصدی و افزایش حجم معاملات ۴ درصدی است و نماد «ب» نیز افزایش قیمت ۵ درصد ولی افزایش حجم معاملات ۲ درصد را نشان میدهد؛ در این شرایط شرکت «الف» گزینه بهتری برای سرمایه‌گذاری تلقی میشود.
مثال بالا در رابطه با روند منفی هم به همین شکل کاربرد دارد، یعنی کاهش قیمت در یک نماد با کاهش حجم معاملات آن به صورت همزمان اتفاق می‌افتد و اگر تعادلی بین این دو برقرار نباشد، با حجم مشکوک در آن معامله روبرو هستیم.
حجم مشکوک چگونه ایجاد میشود؟
حجم مشکوک در نمادها، معمولا به صورت دستی و توسط اشخاص خاصی در بازار ایجاد میشود. به عبارتی اتفاقات یک نماد به مرور در روند معاملات آن تاثیر می‌گذارد و تغییر قابل توجه در یک یا چند روز خاص، از روال طبیعی حرکت بازار خارج است و احتمالا ارتباطی به تغییرات مثبت یا منفی آن شرکت ندارد.
ایجاد حجم مشکوک در ابعاد کوچک توسط افراد و در ابعاد بزرگ‌تر توسط شرکت‌ها انجام میشود. در این روند، ابتدا صف‌های طولانی بابت خرید یک سهم، آن هم با قیمت بالاتر از ارزش واقعی خود، ایجاد میشود؛ با جمع شدن صدها سفارش عرضه در طول یک یا چند روز، توهمی مبنی بر سودده بودن آن به‌وجود می‌آید و در نهایت افراد زیادی به سمت انجام آن معامله سوق پیدا میکنند و حجم خرید افزایش می‌یابد.
در این شرایط کارشناسان با بررسی سوابق نماد، نمودار تحلیلی، اتفاقات مثبت و منفی شرکت و … مشکوک و یا واقعی بودن حجم معاملات آن را تشخیص می‌دهند.
سخن آخر
طبق توضیحات ارائه شده در این مقاله، می‌توان نتیجه گرفت که تغییرات در حجم معاملات، در صورتی‌که به مرور اتفاق بیفتد و تناقضی با میانگین حجم معاملات ماهانه همان نماد نداشته باشد، نقطه قوت برای آن شرکت و احتمالا گزینه خوبی برای سرمایه‌گذاری است؛ اما رخ دادن تغییر به‌صورت ناگهانی باعث ایجاد شک در واقعی بودن معاملات میشود.
اگرچه مبنا قرار دادن یک عامل برای تصمیم‌گیری در سرمایه‌گذاری، هرگز پیشنهاد نمی‌شود؛ اما حجم معاملات از مواردی است که خود به تنهایی از اهمیت ویژه‌ای برخوردار است. بنابراین تشخیص حجم مشکوک در بورس نیز از نکات مهم این بازار است.
حجم مشکوک چیست، اطلاعاتی که به معامله‌گران کمک بزرگی می‌کند
بیشتر کاربران بورس تحت تاثیر تصمیمات یکدیگر قرار می‌گیرند. برای مثال زمانی که یکی از سهام‌های حاضر در بورس مورد استقبال چند کاربر است، به طور ناگهانی سایر کاربران نیز به این سهم روی می‌آورند. البته حجم مشکوک در بورس تقلید کردن همیشه خوب نیست، اما اگر با دانش و اطلاعات کافی الگوبرداری کنید هیچ مشکلی برای شما پیش نمی‌آید. در بعضی موارد کاربران به شدت درگیر معاملات یک سهم می‌شوند. همین امر سبب ایجاد حجم مشکوک خواهد شد. آیا میدانید حجم مشکوک چیست؟
در صورتی که معاملات یکی از سهام‌های بورسی به طور ناگهانی افزایش پیدا کند، ما شاهد حجم مشکوک خواهیم بود. همانطور که از نام این اصطلاح مشخص است، حجم مشکوک بار مثبتی ندارد. در صورت مشاهده این حجم نباید برای خرید اقدام کنید زیرا حجم مشکوک نوعی سیگنال بازار بورس نیز به حساب می‌آید و در این مقاله با این اصطلاح بیشتر آشنا می‌شویم.
بررسی مفهوم حجم معاملات
بیشتر کاربران قدیمی با انواع روش‌های تکنیکال و تحلیلی آشنا هستند. حجم معاملات نیز یکی از همین روش‌هاست. در نتیجه کاربران زیادی به منظور تابلوخوانی و کسب اطلاعات کافی از این روش استفاده میکنند. آیا با مفهوم اصلی حجم معاملات آشنا هستید؟
همانطور که از نام این اصطلاح مشخص است، حجم معاملات، میزان معاملات انجام‌شده هر سهم را در نمودارهای مختلف نشان میدهد. یکی از راه‌های مدیریت معاملات خود در بازار بورس استفاده از تکنیک حجم معاملات است. با بررسی حجم معاملات یکی از سهام‌های بازار بورس، میتوانید راحت‌تر و با خیالی آسوده دست به معامله آن سهم بزنید.
با کمک نمودارهای حاضر در سایت رسمی بازار بورس میتوانید از میزان معاملات انجام‌شده در هر یک از سهم‌ها اطلاع پیدا کنید. علاوه بر حجم معاملات، حجم مشکوک نیز میتواند در مدیریت معاملات و سرمایه‌گذاری‌های شما کمک کند. آیا میدانید منظور از حجم مشکوک چیست؟ در ادامه این مفهوم را مورد بررسی قرار می‌دهیم.
حجم مشکوک چیست؟
سهام خودرو را در نظر بگیرید. در هفته پیش حجم معاملات روزانه آن به طور میانگین حدود 400 میلیون بود. با گذشت یک هفته به طور ناگهانی میانگین حجم معاملات روزانه این سهام به بیش از 800 میلیون رسید. در این صورت می‌توان گفت حجم مشکوک رخ داده است.
به عبارت دیگر زمانی که حجم معاملات یک سهام به طور ناگهانی افزایش می‌یابد، حجم مشکوک رخ میدهد. حجم مشکوک بورس در تحلیل‌های تکنیکال و تابلوخوانی نیز کاربرد دارد. شاید از خود بپرسید کاربرد حجم مشکوک چیست؟ در واقع این حجم، نوعی سیگنال در بازار حجم مشکوک در بورس بورس محسوب میشود.
به زبان ساده‌تر معامله‌گران با بررسی این حجم می‌توانند برای معاملات آینده خود برنامه‌ریزی کنند. به خاطر داشته باشید، حجم مشکوک تنها مرتبط به یک سهم خواهد بود.
برای مثال شما نمی‌توانید میانگین حجم معاملات روزانه 2 سهم متفاوت را بررسی کنید و افزایش حجم معاملات یکی از این سهام‌ها نسبت به دیگری را حجم مشکوک در نظر بگیرید. برای مثال اگر 2 سهام خودرو و فملی را مقایسه کنید و سپس حجم مشکوک بورس را به این مقایسه ارتباط دهید، سخت در اشتباه خواهید بود.
نحوه به‌وجود آمدن حجم مشکوک
بدون‌شک میدانید که کاربران همیشه در افزایش یا کاهش حجم معاملات یک سهام در بازار بورس بیشترین تاثیر را دارند. حجم مشکوک نیز به تاثیر کاربران بستگی خواهد داشت. بدین‌ترتیب، در صورتی که کاربران برای خرید سهامی با قیمتی بیش از ارزش واقعی خود صف می‌کشند، سبب ایجاد حجم مشکوک خواهند شد.
ناگفته نماند حجم مشکوک کوچک توسط افراد و کاربران عادی ایجاد میشود. اما حجم مشکوک بزرگ توسط صف‌های خرید شرکت‌ها به وجود می‌آید. بنابراین در صورتی که کاربران برای یک سهم تقاضای زیادی داشته باشند و این تقاضا منطقی نباشد، می‌توان گفت حجم مشکوک رخ داده است.
دلیل اهمیت حجم مشکوک چیست؟
پیش از این نیز به اهمیت و کاربرد اصلی حجم مشکوک بورس اشاره کردیم. به طور کلی حجم مشکوک به کاربران بازار بورس کمک می‌کند تا با چشم بازتر و دانش بیشتر برای معاملات آینده خود برنامه‌ریزی کنند. برای مثال زمانی که شما قیمت یک سهام را طی چند ماه بررسی می‌کنید و بعد از تحلیل‌های نهایی شاهد رشد قیمتی آن سهام هستید. در نتیجه باید حجم معاملات آن سهام نیز بیشتر شود.
در واقع ارتباط مستقیمی بین بالارفتن قیمت یک سهام و افزایش حجم معاملات آن وجود دارد و در صورتی که حجم مشکوک در این تحلیل‌ها مشاهده شود، باید با دقت بیشتری به معامله سهام مورد نظر دست بزنید اما اگر قیمت یک سهام روند نزولی داشته باشد. اما حجم معاملات آن همچنان در حال صعود مشاهده شود، می‌توان گفت حجم مشکوک رخ داده است.
دلیل اهمیت حجم مشکوک چیست؟ این حجم به معامله‌گران کمک می‌کند با دانش و آرامش کافی به معاملات خود دست بزنند و سود خوبی کسب کنند. در ضمن حجم مشکوک به طور معمول کاربران را از سرمایه‌گذاری‌های اشتباه دور می‌کند. همین امر سبب اهمیت بیشتر حجم مشکوک بورس خواهد شد.
آیا میدانید چطور می‌توان حجم مشکوک بورس را تشخیص داد؟
اگر به دنبال سرمایه‌گذاری موفقت‌آمیز هستید، باید اطلاعات کافی در این مورد کسب کنید و به هیچ‌وجه بدون برنامه‌ریزی دست به کار نشوید. یکی از همین روش‌های موثر در سرمایه‌گذاری موفقیت‌آمیز، تشخیص حجم مشکوک است. اما نحوه تشخیص حجم مشکوک چیست؟
با تابلوخوانی و کمک گرفتن از نمودارهای سهام مورد نظر خود میتوانید وجود یا عدم وجود حجم مشکوک را تشخیص دهید. همانطور که گفتیم اشخاص حقیقی و حقوقی با تقاضاهای افراطی خود سبب ایجاد حجم مشکوک می‌شوند. برای تشخیص حجم مشکوک باید به 3 مورد زیر دقت کنید:
- حجم معاملات سهام مورد نظر خود
- کمترین و بیشترین قیمت آن سهام
- نسبت خرید و فروش معامله‌گران این سهام
توصیه می‌کنیم در بازار بورس صبور باشید. قبل از شروع سرمایه‌گذاری خود مدتی را به بررسی و تحلیل یک سهام مشغول شوید. در طولانی مدت میتوانید به روند تغییر مثبت و منفی آن سهام پی ببرید. برای مثال اگر سهامی را چند وقت زیر نظر بگیرید و حجم معاملات روزانه آن 4 میلیون باشد، اما با گذر زمانی نه چندان طولانی این حجم به 40 میلیون برسد، به طور حتم حجم مشکوک رخ حجم مشکوک در بورس داده است. این اتفاق تاثیر زیادی بر روی روند بازار و قیمت آن سهام خواهد داشت.
فیلتر حجم مشکوک چیست؟
تصور کنید در بازار بورس سهامی می‌خرید و قصد دارید حجم مشکوک این سهام را بررسی کنید. چطور حجم مشکوک را مشخص خواهید کرد؟ شما با 2 روش میتوانید از حجم مشکوک سهام مورد نظر خود باخبر شوید. روش اول اینکه وقت زیادی برای بررسی تمام معاملات انجام‌شده صرف کنید. به عبارت دیگر تمام معاملات را مورد نظر قرار بدهید تا بعد از بررسی حجم معاملات، از وجود حجم مشکوک مطمئن شوید.
روش دوم اینکه از فیلتر خاصی برای تشخیص سهم‌هایی که حجم مشکوک دارند، استفاده کنید. به زبان ساده با در نظر گرفتن یک فیلتر مشخص می‌توان سهم‌هایی را که حجم مشکوک دارند تشخیص داد.
با این روش فرمول مشخصی برای تشخیص حجم مشکوک به کار می‌برید. با ورود این کد مربوطه تمام معاملاتی که دارای حجم مشکوک هستند، به طور اتوماتیک بالا می‌آیند. از این‌رو شما راحت‌تر میتوانید حجم مشکوک را تشخیص دهید. همیشه فیلتر کردن در جستجوی اطلاعات مورد نظر بیشترین کارایی را دارد.
فیلترهای زیادی برای شناسایی و تشخیص حجم مشکوک در بازار بورس مشاهده میشود. برای مثال (ct).Buy_I_Volume> [is5] *5 یکی از همین کدهای فیلترینگ است.
نتیجه‌گیری
در این راهنما سعی داشتیم به پرسش حجم مشکوک چیست، پاسخ دهیم. زمانی که حجم معاملات یک سهم در بازار بورس به طور ناگهانی افزایش می‌یابد، حجم مشکوک رخ میدهد. این نوع حجم با بررسی حجم معاملات و قیمت‌های دوره‌ای یک سهام تشخیص داده میشود. همچنین می‌توان از روش‌ها و فرمول‌های فیلتر حجم مشکوک نیز استفاده کرد.
بسیاری از سرمایه‌گذاران برای تجربه یک سرمایه‌گذاری موفقیت‌آمیز و سوددهی خوب، از تمام روش‌های تکنیکال و تحلیلی استفاده میکنند. به همین دلیل حجم مشکوک نیز از اهمیت بالایی برخوردار است. در نتیجه حجم معاملات را به هیچ‌وجه نادیده نگیرید.
آیا تا به حال حجم مشکوکی در بازار بورس تشخیص داده‌اید؟ ممنون می‌شویم تجربه خود را با ما به اشتراک بگذارید.
حجم مشکوک در بورس
1401-03-11 محمدرضا سهرابی
مقدمه
یکی از راه‌های تشخیص تغییر روند یا ادامه آن حجم معاملات است. اینکه ما می‌بینیم سهمی از یک منطقه برگشت می‌کند و رشد 10 الی 15 درصدی دارد و این رشد در قالب پولبک است یا خیر و یا اینکه سهمی از یک ناحیه 70-80 درصد رشد می‌کند و روند جدید را شروع می‌کند و توانایی این را دارد که روند خود را ادامه بدهد یا خیر مستلزم بررسی حجم است. پس تا حدودی از روی حجم معاملات می‌توان اصلاح ها، ادامه روندها و یا تغییر روندها را تا حدی تشخیص داد.
حجم معاملات چیست؟
در بازار بورس ایران برای انجام یک معامله باید تعدادی برگه سهم بین خریداران و فروشندگان جابجا شود. این تعداد جابجایی برگه های سهام، حجم معاملات را در بازار بورس به وجود می‌آورد. حجم معاملات به عنوان مهمترین پارامتر در تابلوخوانی برای اعتبار بخشیدن به کلیه ی تحلیل‌هایی که انجام می‌دهیم استفاده میشود.
ما انواع الگوها را در طول بازار مشاهده می‌کنیم اما اینکه بدانیم این الگوها را چه کسی تشکیل داده است و دست بالا با خریداران یا فروشندگان است و کدام یک از این دو گروه قوی هستند و قوی درحال معامله هستند باید حجم را بررسی کنیم پس این حجم است که به الگوهای ما اعتبار می‌بخشد.
حجم معاملات به عنوان دومین شاخص در تایید سیگنال‌های قیمت شناخته شده است. حجم معاملات تمایل خریداران و فروشندگان را در یک بازه زمانی نشان میدهد. حجم تایید کننده یک روند است. در تعریف کلاسیک در یک روند صعودی حجم باید در حال افزایش باشد تا تداوم صعود را تایید کند و در اصلاح ها کاهش یابد در روندهای نزولی نیز مادامیکه حجم معاملات رو به افزایش است نزول ادامه دار خواهد بود.
از اندیکاتورهای حجم می توان به MFI, Accumulation/ Distribution, On Balance Volume اشاره کرد که در مقاله ای مجزا به فرمول ها، استراتژی ها و سیگنال های خرید و فروشی که از این اندیکاتورها می توان گرفت خواهیم پرداخت.
حجم در بورس ایران:
در حجم مشکوک در بورس بازار بورس ایران با توجه به وجود دامنه معاملاتی و صف خرید شدن سهم ها حالت کلاسیک این تعریف دچار دست‌خوش شده است و شامل یک سری تغییرات است. در سهم های کوچک بازار بورس ایران در روندهای صعودی انتظار کاهش حجم را داریم زیرا زمانی که یک سهم صف خرید است و سهم ارزنده ای است فروشندگان تمایلی به فروش سهم ندارد و این باعث کاهش حجم معاملاتی میشود. اما در سهم های بزرگ و شاخص سازها و در رصد صنایع می‌توان از تعریف کلاسیک استفاده کرد. نکته قابل توجه این است که می‌توان حجم معاملات را در صنایع مختلف بازار رصد کرد و صنایع مورد توجه بازار را شناسایی کرد.
حجم در نواحی حمایت و مقاومت:
در نواحی حمایت و مقاومت ها باید به حجم معاملات توجه ویژه‌ای داشت همانطور که انتظار داریم در این نواحی می‌توان منتظر افزایش حجم معاملات باشیم ولی باید به این نکته توجه کنیم گاها احتمال دارد در این نواحی با دستکاری حجم باعث ایجاد یک شکست جعلی در این نواحی شوند پس لازم است سایر پارامترها را نیز مورد بررسی قرار دهیم.
در نواحی حمایتی خریداران بیشتری وارد معامله می‌شوند به همین دلیل حجم افزایش یافته و در نواحی مقاومتی فروشندگان زیادی وارد معامله شده و حجم معاملات را افزایش می‌دهند.
حجم میتواند بیانگر تصمیم بازار برای شکست یا برگشت از نواحی حمایت و مقاومت باشد ولی لزومی ندارد این حجم در یک مرحله باشد. امکان دارد این حجم در چندین مرحله انجام شود پس نگاه تجمعی به حجم معاملات میتواند دیدگاه بهتری برای معامله‌گران در مواجهه با این سطوح را ایجاد کند. با توجه به این نکته، جمع کردن پله ای یا خالی کردن پله ای در بازار سهام توسط بازیگر سهم وجود دارد.
حجم مشکوک:
سوالی که مطرح است این است که مقدار حجم مطلوب و خوب چه مقدار است؟ چه مقدار حجم معامله شود می‌گوییم حجم خوب (مشکوک)؟
گاهی افراد حجم 2 الی 3 برابری میانگین حجم ماه را جزء حجم مشکوک می‌دانند ولی این معیار زیاد قابل اعتنا نیست و میتواند متزلزل باشد چون قفل شدن صف های خرید یا فروش تاثیر مستقیمی روی میانگین حجم ماه داشته باشد. همچنین در سایت سازمان بورس (tsetmc) میانگین حجم ماه اغلب عدد اشتباهی گزارش می شود چون روزهایی که نماد بسته است، حجم آن را صفر در نظر میگیرد و در میانگین گیری ماهانه این اعداد صفر را در محاسبات لحاظ می کند. در دیده بان سایت livetse دقیق ترین محاسبات برای میانگین حجم ماه آورده شده است.
تعداد سهام شرکت با حجم مشکوک رابطه ی مستقیمی دارد هرچه تعداد سهام بیشتری از یک شرکت معامله شود (مثلا 5 درصد از کل شرکت)، می‌توان گفت حجم خوبی معامله شده است اما ایرادی که این روش دارد وجود شناوری در سهم است. راه حل مذکور میتواند بجای تعداد سهام شرکت تعداد حجم شناوری سهم را در نظر گرفت به گونه‌ای که بیش از 10 درصد از شناوری یک سهم معامله شود میتواند حجم مشکوک باشد پس برای عنوان کردن حجم مشکوک به حجم روزانه یک سهم می‌توان شناوری، درصد از کل شرکت و میانگین حجم ماه را تواما در نظر گرفت تا به آن حجم مشکوک اطلاق کرد. لازم به ذکر است که محاسبه شناوری در فیلترنویسی سایت tsetmc به روش معمول وجود ندارد اما در دیده بان وبسایت لایو تی اس ای شناوری با دقت بسیار بالایی محاسبه شده است. اما اینکه شناوری چیست را در یک مقاله مجزا به طور مفصل صحبت خواهیم کرد.
بررسی حجم و قدرت خریداران و فروشندگان:
در این مقاله در مورد قدرت خریداران و فروشنده گان و فرمول های مربوط به آن صحبت شده است. بررسی حجم معاملات در کنار قدرت خریداران و فروشندگان حقیقی میتواند سرنخی از اتفاقی که در سهم می افتد بدهد.
- در صورتی که حجم بالا باشد و قدرت خریدار نسبت به فروشنده بیشتر باشد به معنای ورود سرمایه خوبی است (درصورتی که کد به کد زده نشود).
- در صورتی که حجم پایین باشد و قدرت خریدار بیشتر از فروشنده باشد، نیاز به بررسی دارد (احتمال دارد سهم صف خرید باشد یا تابلوسازی باشد).
- درصورتی که حجم بالا باشد اما قدرت فروشندگان بیشتر از خریداران باشد احتمال شکست حمایت یا عدم شکست مقاومت را دارد (درصورتی که کد به کد زده نشود)
- در صورتی که قدرت فروشنده بیشتر از خریدار باشد اما حجم پایین باشد نیز نیاز به بررسی دارد (احتمال دارد سهم صف فروش باشد و یا تابلوسازی باشد)
فیلترهای حجم معاملات و ارزش معاملات و حجم مشکوک:
برای یافتن حجم مشکوک میتوانید کدهای زیر را در دیده بان سایت Tsetmc وارد کنید. جهت آموزش تصویری روی اینجا کلیک کنید.
- حجم معامله امروز بیش از 3 برابر حجم میانگین ماهانه:
- حجم معامله امروز بیش از 2 درصد از کل شرکت :
- حجم معامله امروز 2 برابری نسبت به میانگین حجم در 3 ماه گذشته:
- ارزش معامله روز 2 برابر نسبت به میانگین ارزش در 3 ماه گذشته:
- ارزش معامله روز 2 برابر نسبت به میانگین ارزش در 10 روز گذشته:
نکته: فیلترهای فوق، فیلترهای بسیار خوبی برای یافتن حجم مشکوک در سهم ها هستند و می توانید آن ها رو بررسی کنید که در جهت مثبت حجم خورده اند یا در جهت منفی
نکته: فیلترهای فوق، ممکن است در بعضی موارد غیر دقیق باشند زیرا روزهایی که سهم بسته است را در میانگین گیری لحاظ کرده است. همچنین حجمی که استفاده شده است حجم تعدیل نشده است. جهت دسترسی به دقیق ترین فیلترهای حجم مشکوک و حجم تعدیل شده می توانید به دیده بان سایت livetse.ir مراجعه کنید.
حجم بعد از افزایش سرمایه :
همانطور که میدانید در بازار بورس ایران سهم ها میتواند افزایش سرمایه بدهند که افزایش سرمایه میتواند از محل سود انباشته، آورده نقدی، تجدید ارزیابی دارایی ها و … باشد. افزایش سرمایه باعث میشود قیمت سهم به نسبت درصد افزایش سرمایه کاهش و تعداد سهام نیز به همان نسبت افزایش یابد. پس سهمی که بعد از افزایش سرمایه بازگشایی میشود دارای تغییر در حجم معاملات است و دیگر نمی‌توان از توضیحات قبل استفاده کرد. به عنوان مثال، سهمی در قیمت 1000 تومان ، به طور میانگین، روزانه به میزان 2 میلیارد تومان معامله می شود و حجم معاملات آن 2 میلیون برگه سهم است، وقتی پس از افزایش سرمایه قیمت آن به 100 تومان تعدیل شود، در صورتی که 20 میلیون حجم بخورد (10 برابر مقدار قبل افزایش سرمایه فرضی) باز هم حجم مشکوک محسوب نمی شود چون همچنان ارزش معاملات آن 2 میلیارد تومان است. اینجاست که بحث حجم تعدیل شده به میان می آید.
حجم تعدیل شده:
همانطور که بعد از افزایش سرمایه، قیمت تعدیل میشود، حجم نیز نیاز به تعدیل شدن دارد. بنابرین برای تشخیص حجم درست و استفاده از میانگین حجم ماه به عنوان یک پارامتر درست برای تحلیل، نیازمند حجم تعدیل شده هستیم. لازم به ذکر است که تعدادی از مدرسان به اشتباه حجم تعدیل شده را از ارزش معاملات سهم محاسبه می کنند بدین صورت که میانگین ارزش معاملات طی ماه گذشته را محاسبه کرده و تقسیم بر روزهای ماه میکنند سپس تقسیم بر قیمت پایانی سهم (یا اخرین روز یا متوسط روزهای محاسبه شده) می کنند. ولی همانطور که میدانیم سهم در روند صعودی یا نزولی قیمت آن افزایش یا کاهش شدیدی دارد و در صورت استفاده از ارزش معاملات، حجم مشکوک دارای خطای بسیاری با حجم تعدیل شده است. در سایت LIVETSE این مشکل نیز برطرف شده است و حجم تعدیل شده به کاربران ارائه می شود.
ارزش معاملات بازار و حجم معاملات بازار
همانطور که میدانید بورس دوران رکود و رونق دارد. یکی از مهم ترین مواردی که باید برای نقطه ورود به بازار یا سهامداری باید توجه شود، این است که ارزش معاملات بازار چقدر است؟ با نگاه به این پارامتر وبررسی روزانه آن می توانیم جهت بازار را پیش بینی کنیم. این اطلاعات را میتوانیم در صفحه اصلی سایت tsetmc بیابیم. اما نکته ای که باید توجه کنیم این است که باید ارزش معاملات مربوط به معاملات بلوکی، فروش اوراق و صندوق های درامد ثابت را از عدد کل ارزش معاملات روزانه کسر کنیم. یعنی ارزش معاملات و حجم معاملات نمادهای بورسی و فرابورسی به همراه حق تقدم ها و صندوق های سهامی را باید در محاسبات دخیل کنیم. انجام این کار به صورت روزانه و رسم اطلاعات ارزش معاملات بازار به صورت نمودار کار وقت گیری است اما در بخش رصد تاریخی بازار، روند ارزش معاملات سهم ها، حق تقدم ها و صندوق های سهامی در بازه زمانی بلند مدت آورده شده است. همچنین با داشتن چندین میانگین متحرک روی آن ها میتوانیم از تضعیف یا قوت گرفتن یک روند زودتر آگاه شویم.
راحت ترین دسترسی به دقیق ترین اطلاعات و فیلترهای حجم مشکوک:
با مراجعه به بخش دیده بان سایت LiveTse ستونهای مختلفی در دسترس هست که شامل مهم ترین پارامترهای تابلوخوانی و تکنیکال است. یکی از آنها ستون حجم امروز است. با استفاده از این بخش می‌توان سهم ها را بر اساس حجم امروز نسبت به میانگین حجم ماه مرتب کرد یا حتی حجم امروز به حجم شناوری را یافت و یا اینکه حجم امروز را نسبت به کل حجم (تعداد سهام کل شرکت) سنجید و مرتب کرد. برای مرتب سازی روی هر ستون دو بار کلیک کنید تا از بیشترین به کمترین مرتب شود. لازم به ذکر است که شما میتوانید حجم مشکوک را در صنعتی که مد نظر شماست بیابید. بدین صورت که با استفاده از گزینه انتخاب صنعت، میتوانید صنعت مد نظر خود را انتخاب کنید و سپس با دوبار کلیک کردن بر روی ستون درصد از کل، سهم هایی که حجم مشکوک در آن صنعت داشته اند به ترتیب بیشترین به کمترین مرتب شود. نکته قابل توجه این است که ما توانایی نوشتن فیلتر حجم امروز به شناوری را نداریم ولی با بهره گیری از سایت LiveTse میتوانیم حجم معامله شده نسبت به شناوری را نیز داشته باشیم.
نتیجه گیری:
حجم معاملات یکی از مهم ترین پارامترها در تحلیل سهم ها است. حجم معاملات پس از تحلیل سایر عوامل و جوانب باید تاییدی بر نقطه ی ورود مورد نظر ما باشد. سایت LiveTse ما را از فیلتر حجم مشکوک در بورس نویسی و مشکلات فیلترنویسی دور می‌کند به طوری که با چند کلیک کاربر را قادر می کند که برترین حجم مشکوک ها را به صورت لحظه ای رصد کند و در تصمیم‌گیری برای انجام معامله کمک قابل توجه‌ای می‌کند.
live tse, livetse, MFI, tsetmc, آموزش تابلوخوانی, ارزش معاملات, اندیکاتور, اندیکاتورهای حجمی, تابلوخوانی, تی اس ای تی ام سی, حجم, حجم تعدیل شده, حجم مشکوک, حجم معاملات, سیگنال خرید, سیگنال فروش, شناوری, فیلتر حجم مشکوک, فیلترنویسی, لایو تی اس ای, ارزش معاملات تعدیل شده, ارزش معاملات بازار, تکنیکال, آموزش تکنیکال
آخرین ها از آموزش تکنیکال
1401-06-24 مجتبی لطیفی
1401-06-04 محمدرضا سهرابی
1401-04-30 محمدرضا سهرابی
1401-04-16 محمدرضا سهرابی
1401-02-09 حامد عبدی پور
1401-02-08 حامد عبدی پور
مطالب مرتبط
روانشناسی معامله گری- اقلیت برنده ها و اکثریت بازنده ها
1401-06-24 مجتبی لطیفی
آموزش رصد لحظه‌ای بورس + ویدئو
1401-06-04 محمدرضا سهرابی
آموزش تابلوخوانی پیشرفته
1401-04-30 محمدرضا سهرابی
درباره ما
شرکت آریاسرمایه الگو سیستم فعال در حوزه معاملات الگوریتمی و نرم افزار های تخصصی بازار سرمایه توسط جمعی از کارشناسان باتجربه بازار سرمایه به همراه نخبگانی از دانشگاه های برتر ایران تشکیل شده است. هدف ما ترکیب علم و تجربه در تولید محصولات مرتبط با بازار سرمایه است.
با ما در تماس باشید:
کلیه حقوق متعلق به شرکت آریا سرمایه الگو سیستم است. بازنشر اطلاعات سایت با ذکر منبع، بلامانع است. (قوانین و مقررات)
فیلتر حجم مشکوک نشان دهنده چیست؟ + نحوه استفاده و تشخیص حجم مشکوک در بورس
فیلتر حجم مشکوک یکی از مهمترین ابزارهای معامله گران و سرمایه گذاران محسوب می شود. این ابزار مهم می تواند به سرمایه گذاران و معامله گران این قدرت را بدهد که بتوانند زمان درست ورود به یک سهم یا خروج از آن را تشخیص بدهند. همچنین بهترین فیلتر حجم مشکوک تنها برای بازار بورس ایران کارایی ندارد. این اهرم عملا ابزاری است که در تمامی بازارها کارایی خودش را دارد. اما بیایید کمی بیشتر با این ابزار آشنا شویم و راه استفاده از آن را یاد بگیریم.
ورود یا خروج پول؟ مسئله این است!
برای درک فیلتر حجم مشکوک باید با مفاهیمی مهمی از جمله حجم و ورود و خروج پول آشنا شویم. برای روشن تر شدن قضیه بهتر است از یک مثال استفاده کنیم.
شما تصور کنید که به اندازه قابل توجهی سرمایه دارید. این سرمایه به اندازه ای است که شما می توانید یک شرکت کوچک را بخرید و یا سهام قابل توجهی از یک شرکت بزرگ را برای خود کنید. حال اگر تصمیم بگیرید که این سرمایه را وارد بورس کنید چه اتفاقی رخ می دهد؟
در واقع شما با این حجم از سرمایه گذاری قادر خواهید بود که روند حرکت سهم را کنترل کنید. در واقع سرمایه شما به اندازه ای است که چارت از آن تبعیت می کند. شما با حمایت های خود می تواند سهم را از یک سقوط نجات دهید و با در اختیار داشتن درصد بالایی از برگه های سهام می توانید عملا عامل افزایش تقاضا و در نهایت عامل افزایش قیمت سهم باشید. به همین سادگی شما می توانید سهامداران کوچک را در مسیری که می خواهید قرار دهید و آن ها را مجبور به حرکت های مختلف کنید.
(در ادامه مقاله تاثیرات کد به کد کردن بر قیمت سهم را هم بخوانید)
داستان واقعی امروز در دنیای بورس نیز این چنین است. با این تفاوت که شما آن سهامدار بزرگ و سرمایه دار عظیم نیستید. این بار شما جزو آن سهامداران کوچک هستید که مجبورید بر اساس میل سهامداران بزرگ رفتار کنید. در کلام ساده تر هر سهم شبیه به برکه ای است که در آن یک یا دو نهنگ بزرگ و صد ها ماهی کوچک زندگی می کنند.
نهنگ ها با استفاده از موج هایی در این برکه سعی می کنند ماهی های کوچک را به سمتی هدایت کنند که در نهایت تبدیل به غذای آن ها شوند. در این برکه دو گروه بیشتر نمی توانند زنده بمانند و بزرگ شوند. گروه اول همان نهنگ ها هستند و گروه دوم ماهی های کوچکی هستند که در کنار نهنگ ها حرکت می کنند و رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خود نشان می دهند.
مثل نهنگ ها باشید!
در دنیای بورس و بازارهای سرمایه ای همیشه نهنگ هایی وجود دارد که با ایجاد انواع موج های مختلف سعی دارند ماهی های کوچک را به سمت دلخواه خودشان هدایت کنند. مسلما آن ها دوست ندارند که ماهی های کوچک به آن ها به چسبند و رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خود نشان بدهند. بنابراین نهنگ ها تا می توانند زیرکانه حرکت می کنند و سعی می کنند ماهی ها را فریب بدهند. هر چقدر این فریب موفقیت آمیز باشد عملا غذای بیشتری برای نهنگ ها به وجود می آید.
شما چه بخواهید و چه نخواهید در دسته ماهی های کوچک تر هستید. بنابراین اگر می خواهید زنده بمانید و به سود خوبی برسید باید خودتان را پشت سر نهنگ ها پنهان کنید و رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خودتان نشان دهید. این گونه درصدی از سود حرکت نهنگ ها هم به شما می رسد. اما همانطور که گفتیم سرمایه گذاران بزرگ مسلما دوست ندارند که شما رفتار آن ها را سریع و راحت تشخیص بدهید و خودتان را پشت سر آن ها پنهان کنید. پس به نوعی در بازار رفتار می کنند که عملا کمترین ماهی کوچکی به آن ها بچسبد و با آن ها حرکت کند.
شاید برای شما سوال باشد که این داستان و این شبیه سازی چه ارتباطی با فیلتر حجم مشکوک دارد؟ پاسخ روشن است. فیلتر حجم مشکوک در بورس به نوعی یک ابزار برای تشخیص روند حرکتی نهنگ هاست. در واقع فیلتر حجم مشکوک مهمترین ابزار و مشخص ترین ابزار برای تشخیص حرکت نهنگ هاست. شما با استفاده از این فیلتر می توانید خودتان را به نهنگ ها نزدیک کنید و سعی کنید رفتاری شبیه به رفتار آن ها از خودتان نشان دهید.
اگر بخواهیم کمی تخصصی تر توضیح بدهیم. فیلتر حجم مشکوک میزان ورود یا خروج پولی را نشان می دهد که نهنگ ها قدرت کنترل آن را در اختیار دارند. اگر این فلیتر نشان دهد که حجم پول بالایی وارد سهم شده است می توان امیدوار بود که نهنگ ها در پی ایجاد حرکت صعودی در سهم هستند و اگر فیلتر حجم مشکوک نشان دهد که حجم پول قابل توجهی از سهم خارج شده است عملا نشان میدهد که نهنگ ها فعلا غذای خودشان را خورده اند و سفره کنار کشیده اند! (در ادامه مقاله فیلتر تیک صعودی در بورس را مطالعه نمایید)
استفاده از فیلتر حجم مشکوک به همین سادگی نیست!
همانطور که گفتیم سرمایه گذاران بزرگ یا همان بازیگران سهم یا بهتر بگوییم همان نهنگ ها دوست ندارند که شما بتوانید رفتار آن ها را تشخیص دهید. هر چقدر رفتار آن ها مشخص تر باشد مسلما تعداد سهامدار کوچک بیشتری کنار آن ها قرار می گیرد.
شما تصور کنید که نهنگ ها بخواهند سهم را خالی کنند و برای مدتی کنار بکشند. اگر این رفتار مشخص و واضح باشد در این صورت چه کسی سهم را می خرد؟ اینجاست که عملا نهنگ ها بی غذا میماند. بنابراین توقع نداشته باشید که با یک فیلتر حجم مشکوک یا با مشاهده چند ورود و خروج پول رفتار بازیگر اصلی سهم را به دست بیاورید.
همانطور که در مثال بالا نیز بیان کردیم، نهنگ ها با ایجاد موج های مختلف سعی می کنند ماهی های کوچک را جا به جا کنند. این موج ها در واقع همان حجم های مشکوک تقلبی است که نهنگ های می سازند تا به واسطه آن بسیاری از سهامداران را گمراه کنند. پس فکر نکنید که فیلتر حجم مشکوک در بورس به همین سادگی ها می تواند مانند جام جهان نما تمام رفتار نهنگ ها را نشان دهد.
اصولا نهنگ ها حجم مشکوک اصلی خودشان را به نحوی وارد سهم می کنند که تقریبا هیچ فیلتر حجم مشکوکی نتواند آن را تشخیص دهد. در واقع حجم مشکوک به میزان حجمی گفته می شود که بیشتر از حجم عادی و معمول باشد. به طور مثال اگر یک نماد به طور میانگین ۱ میلیون برگه سهم در روز معامله دارد، در یک روز ۳ میلیون حجم بخورد، عملا نشان دهنده بروز یک اتفاق در این نماد است.
نهنگ ها، مخصوص آن دسته از نهنگ های فوق حرفه ای معمولا نمی گذارند که این حجم به شکل مشخص و واضحی نشان داده شود. سعی می کنند به نوعی ورود یا خروج پول انجام دهند که در تابلو نشانی از آن نباشد و کمتر کسی بتواند این تغییر را حس کند. از این رو عملا برای تشخیص یک حجم مشکوک نه باید به یک روز معاملاتی اکتفا کرد. معامله گران و سرمایه گذاران حرفه ای معمولا چند روز معاملاتی و یا گاها چند هفته معاملاتی را مورد بررسی قرار می دهند تا ردپای ورود یا خروج پول را پیدا کنند. کل داستان سرمایه گذاری و معامله گری در بورس همین است!
دیدگاه شما